【國內宏觀】
1、1月12日，國家發(fā)改委價格司司長萬勁松表示，展望2023年，盡管國際大宗商品價格可能高位波動，輸入性通脹壓力仍然存在，但我國物價保持平穩(wěn)運行具有堅實基礎。糧食生產連續(xù)豐收，產能合理充裕，重要民生商品供應充足，基礎能源保障有力，保供穩(wěn)價體系進一步健全，完全有信心、有能力繼續(xù)保持物價總體穩(wěn)定。（資訊來源：Wind）
2、國家統(tǒng)計局公布數據顯示，2022年12月，CPI同比上漲1.8%，漲幅比上月擴大0.2個百分點；PPI同比下降0.7%，降幅比上月收窄0.6個百分點。各地區(qū)各部門更好統(tǒng)籌疫情防控和經濟社會發(fā)展，多措并舉做好市場保供穩(wěn)價，物價運行總體平穩(wěn)。受石油及相關行業(yè)價格下降影響，PPI環(huán)比由漲轉降；受上年同期對比基數走低影響，同比降幅收窄。（資訊來源：國家統(tǒng)計局）
3、全國審計工作會議要求2023年審計工作要密切關注中央財政支出結構和強度、對下轉移支付及財政直達資金分配使用、地方政府債務管理、基層“三保”、減稅降費政策落實等情況，盯緊看好寶貴的財政資金，推動在有效支持高質量發(fā)展中保障財政可持續(xù)和地方政府債務風險可控。（資訊來源：Wind）
【海外宏觀】
1、歐洲央行管委兼西班牙央行行長De Cos：預計歐洲央行未來幾次會議上將繼續(xù)大幅加息。財政政策風險加重歐元區(qū)面臨的通脹上行壓力。（資訊來源：華爾街見聞）
2、歐洲央行經濟公報稱，利率仍必須以穩(wěn)定的速度大幅上升，達到足夠的限制性水平，以確保通脹及時回到2%的中期目標。2022年的平均通脹率將達到8.4%，預計2023年將降至6.3%。歐元區(qū)經濟可能在2022年第四季度和2023年第一季度出現萎縮，預計歐元區(qū)2022年經濟將增長3.4%，2023年將增長0.5%。預計2023年全球GDP實際增長率（不包括歐元區(qū)）將放緩至2.6%，然后在2024年和2025年分別逐步回升至3.1%和3.3%。（資訊來源：Wind）
【國債】
1、央行公開市場逆回購操作繼續(xù)加碼投放，1月12日開展650億元7天期逆回購操作，520億元14天期逆回購操作，實現凈投放1150億元。（資訊來源：央行官網）
2、根據Wind數據統(tǒng)計，1月13日中國債券市場將有7只利率債發(fā)行，共計規(guī)模2160億元，其中1年期、5年期兩只新發(fā)國債規(guī)模較大，分別達到850億元、860億元。（資訊來源：Wind）
【股指】
1、2023年中國保險投資官調查已于日前結束，累計回收25份有效問卷，樣本機構管理的資金超20萬億元，在24.5萬億保險資金運用余額中占比超80%。對于2023年的市場行情，參與調查的保險投資官普遍持中性或樂觀態(tài)度，多達72%的保險投資官認為今年的投資前景“比較樂觀”。（資訊來源：Wind）
2、據中汽協，2022年12月汽車銷量同比下降8.4%，全年銷量2686.4萬輛，同比增長2.1%；新能源汽車持續(xù)爆發(fā)式增長，2022年銷量超680萬輛，市場占有率提升至25.6%，逐步進入全面市場化拓展期，迎來新的發(fā)展和增長階段。汽車出口繼續(xù)保持較高水平，屢創(chuàng)月度歷史新高，全年出口突破300萬輛有效拉動行業(yè)整體增長。預計2023年汽車市場將繼續(xù)呈現穩(wěn)中向好發(fā)展態(tài)勢，呈現3%左右增長。（資訊來源：Wind）
【玉米】
1、根據國家統(tǒng)計局公告，2022年，中國玉米播種面積43070千公頃，比上年度減少254千公頃，降0.6%；單位面積產量每公頃6436公斤，比上年度增加145公斤，增2.3%；總產量27720萬噸，比上年度增加465萬噸，增1.7%。2022/23年度玉米生產預測數據據此調整，消費和出口預測值與上月保持一致，年度玉米結余變化468萬噸，比上月預測值上調189萬噸。新冠疫情防控政策調整后，物流全面恢復，但受低溫雨雪天氣、農戶惜售、貿易商觀望等因素影響，基層總體售糧進度遲緩，玉米價格高位趨弱運行。預計節(jié)后玉米陸續(xù)上市，受玉米飼用消費堅挺、工業(yè)消費回暖等支撐，價格維持高位。（資訊來源：金十數據）
2、中儲糧網1月12日儲運公司一次性儲備玉米競價采購結果：計劃采購一次性儲備玉米14000噸，全部流拍。（資訊來源：金十數據）
3、據外媒報道，巴西2022/23年度可能將創(chuàng)下兩項紀錄。首先，該國大豆、玉米、棉花、大米和小麥產量或將達到3.13億噸的創(chuàng)紀錄水平。其次，創(chuàng)紀錄的產量可能導致超過1億噸的創(chuàng)紀錄的庫容缺口。伊利諾伊州大學博士后研究助理Joana Colussi表示，自2010年以來，倉儲容量的增長與同期作物產量的增長不成正比。只有15%的巴西農場有倉庫或糧倉。2021年，巴西的倉儲能力只能容納其糧食總產量的67%。2010年，這一比例為90%。目前，巴西谷物存儲空間不足主要集中在中西部各州，包括馬托格羅索州、戈亞斯州和南馬托格羅索州，這些地區(qū)大約占到巴西全國谷物產量的一半。（資訊來源：金十數據）
【棉花】
1、目前印度特倫甘納邦籽棉收購價回升至7100-8300盧比/公擔；其他部分地區(qū)籽棉價格也反彈至8000-8500盧比/公擔，馬哈拉施特拉邦東部Vvidarbha市場現貨報價普遍漲至800盧比/公擔以上，主要受印度2022/23年度棉花減產或大于CAI、CCI等機構預期及近期印度下游需求得到有效改善，棉紗報價逐漸上抬等因素的拉動。（資訊來源：中國棉花網）
2、近期，各國棉花價格普遍上漲，隨著中國經濟活動的增加，未來幾個月的貿易形勢不斷向好，外界預計中國對棉紗的進口也會恢復，刺激印度紗和巴紗的出口銷售，而各國的棉花消費量也會隨之增加。
在紡織品庫存降至較低水平后，春節(jié)后中國市場零售的反彈將引發(fā)對紡織品的需求回升。目前國內紡織企業(yè)的信心正在恢復，棉花進口配額下發(fā)之后，中國棉花進口需求也有望增多。同時，西方國家經濟衰退預期減弱，零售終端庫存消化之后，紡織品需求可能在二季度反彈。（資訊來源：中國棉花網）
3、1月12日，中國主港報價小幅下跌。國際棉花價格指數（SM） 100.98美分/磅，跌0.75美分/磅，折一般貿易港口提貨價17270元/噸（按1%關稅計算，匯率按中國銀行中間價計算，下同)；國際棉花價格指數（M)99.14美分/磅，跌0.81美分/磅，折一般貿易港口提貨價16959元/噸。
當日主要品種價格如下：
SM 1-1/8”級棉中，美國C/A棉的報價為102.75美分/磅(下同)﹐折人民幣一般貿易港口提貨價17572.20元/噸（按1%關稅計算，下同）。
美國E/MOT棉的報價為100.00，折人民幣一般貿易港口提貨價17098.81元/噸。
澳棉報價為100.82，折人民幣一般貿易港口提貨價17241.93元/噸。
巴西棉報價為105.38，折人民幣一般貿易港口提貨價18012.56元/噸。
烏茲別克斯坦棉報價為100.44，折人民幣一般貿易港口提貨17175.88元/噸。
西非棉的報價為104.50，折人民幣一般貿易港口提貨價17869.45元/噸。印度棉的報價為100.30，折人民幣一般貿易港口提貨價17153.86元/噸。
美國E/MOT M 1-3/32”級棉的報價為98.19，折一般貿易港口提貨價16801.57元/噸。（資訊來源：中國棉花網）
【豆粕】
1、根據國家統(tǒng)計局公告，2022年，中國大豆播種面積10243千公頃，比上年度增加1843千公頃，增長21.7%；全國平均單產每公頃1980公斤，比上年度增加28公斤，增幅1.7%；大豆總產量2029萬噸，比上年度增加389萬噸，增幅23.7%。本月對2022/23年度中國大豆面積、單產和產量進行相應調整，其他預測與上月保持一致。（資訊來源：金十數據）
2、據外媒報道，CBOT大豆期貨周二進一步上漲，升至逾一周來最高水平，此前羅薩里奧谷物交易所大幅調降對阿根廷大豆產量的預估，引發(fā)市場對全球供應的擔憂。不過，雖然巴西南方地區(qū)面臨干旱，且中西部地區(qū)降雨導致收割開局緩慢，但大豆收成有望同比大幅增加。由于巴西豐收的大豆將在未來幾周涌入市場，因此市場預期對美國大豆的需求將季節(jié)性下降。（資訊來源：金十數據）
【生豬】
1、國家發(fā)改委價格司司長萬勁松表示，受豬肉消費較往年偏弱、生豬供應階段性增加等因素影響，近期國內生豬價格有所回落。各方分析認為，當前國內生豬產能總體處于合理區(qū)間，預計2023年價格波動幅度會比2022年小一些。國家發(fā)展改革委將會同有關部門繼續(xù)緊盯市場動態(tài)，按照預案規(guī)定及時采取調控措施，促進生豬市場平穩(wěn)運行。（資訊來源：國家發(fā)展改革委）
2、據農業(yè)農村部監(jiān)測，1月12日“農產品批發(fā)價格200指數”為130.94，比前一日上升0.74個點，“菜籃子”產品批發(fā)價格指數為133.14，比前一日上升0.87個點。截至1月12日14:00時，全國農產品批發(fā)市場豬肉平均價格為23.98元/公斤，比前一日上升0.3%。（資訊來源：農業(yè)農村部）
【白糖】
1、12月下半月，巴西中南部地區(qū)甘蔗入榨量為263.1萬噸，較去年同期的0.8萬噸增加了262.3萬噸；甘蔗ATR為143.52kg/噸，較去年同期持平；制糖比為45.96%；產乙醇3.22億升，較去年同期的1.68億升增加了1.54億升，同比增幅達91.95%；產糖量為16.5萬噸，較去年同期增加了16.5萬噸。（資訊來源：泛糖科技）
2、據外媒1月11日報道，印度貿易商表示，自排燈節(jié)以來，由于糖廠銷售超過每月配額的食糖，國內市場糖價已下跌8%。
他們表示，盡管受到出口的支撐，但由于幾家糖廠持續(xù)供應超過每月配額的食糖，糖價僅在過去三周內就下跌了1.5~2%。
一些貿易商認為在4月份甘蔗壓榨作業(yè)結束之前價格不會出現明顯的回升。
印度政府每月為糖廠設定一個銷售配額，以檢查供需狀況。（資訊來源：泛糖科技）
3、2023年1月11日，ICE原糖收盤價為19.64美分/磅，人民幣匯率為6.7650。經測算，巴西配額內食糖進口估算成本為5088元/噸，配額外食糖進口估算成本為6484元/噸；泰國配額內食糖進口估算成本為5196元/噸，配額外食糖進口估算成本為6625元/噸。（資訊來源：泛糖科技）
4、據南非獨立傳媒網站1月11日報道，南非糖業(yè)協會（Sasa）執(zhí)行董事特里克斯·特里卡姆表示，南非制糖業(yè)對今年食糖產量持樂觀態(tài)度，當地市場軟商品銷量將有所增加。去年4月份暴雨和洪水對南非制糖業(yè)產生負面影響，南非甘蔗種植者協會（Sacga）估計損失總額（包括其成員/選區(qū)）約為2.23億蘭特，南非農民發(fā)展協會（Safda）估計損失總成本（包括其成員/選區(qū)）約為1.1359億蘭特。特里卡姆表示，所謂的“糖稅”（即健康促進稅）繼續(xù)對南非制糖業(yè)產生有害影響，Sasa希望政府同意其關于不提高“糖稅”稅率和不降低征稅門檻的要求，并懇求政府在三到五年時間內暫停征收“糖稅”。（資訊來源：泛糖科技）
【原油】
1、美國能源信息署數據顯示，截止2022年1月6日當周，美國商業(yè)原油庫存量4.39607億桶，比前一周增長1896萬桶；美國汽油庫存總量2.26776億桶，比前一周增長411萬桶；餾分油庫存量為1.17716億桶，比前一周下降107萬桶。（資訊來源：EIA)
2、美國能源信息署數據顯示，截止1月6日當周，美國原油日均產量1220萬桶，比前周日均產量增加10萬桶，比去年同期日均產量增加50.0萬桶；截止1月6日的四周，美國原油日均產量1210萬桶，比去年同期高3.2%。(資訊來源：EIA)
3、國際能源署預計，2023年全球石油日均需求1.016億桶，比2022年日均增加170萬桶。國際能源署認為這其中近一半的增量來自中國。中國2023年日均石油需求增長82萬桶，預計大部分將在今年下半年出現。(資訊來源：IEA)
【化工】
1、本周，江浙下游加彈僅存一些聚合配套的大廠還在正常開車運行，其余散戶均停車放假；各地織造和印染全面放假。隨著年末收款增加，終端工廠在進行原料備貨的追加，但截至當前統(tǒng)計來看，工廠間備貨高低分化依舊嚴重，偏低的在7-15天左右，偏高的在1-2個月附近。目前終端工廠應收賬款回收比例不高，基本在5成或5成以內；從節(jié)后開車的調研了解來看，較早的工廠將于正月初八至初十開車，偏晚的工廠將于正月十五至十八附近開車（即預計1月底裝置陸續(xù)開車，至2月上旬裝置基本恢復）。（資訊來源：CCF）
2、1月11日，浙江華泓新材料有限公司二期45萬噸/年丙烷脫氫（PDH）項目順利實現中交，全面進入生產準備階段。項目于2021年5月全面開工，新建45萬噸/年PDH裝置、循環(huán)水場、脫鹽水及凝結水廠房、丙烯球罐、消防水站、機柜間、變配電所110kV/10kV變電站，另外地面火炬、空壓制氮站、中控室、辦公用房等設施依托浙江華泓新材料有限公司一期項目。目前，各方正加緊推進項目聯動、試車和投料試車工作，預計2023年4月底投產。（資訊來源：中國化工信息周刊）
【天然橡膠】
1、截至2022年1月5日，中國全鋼胎樣本企業(yè)開工率為48.61%，環(huán)比上漲1.19個百分點，同比下跌10.19個百分點；半鋼胎樣本企業(yè)開工率為53.83%，環(huán)比上漲1.29%個百分點，同比下跌9.96個百分點。（資訊來源：隆眾資訊）
【黑色金屬】
1、1月12日Mysteel統(tǒng)計新口徑114家鋼廠進口燒結粉總庫存3190.79萬噸，環(huán)比上期增229.09萬噸。燒結粉總日耗105.65萬噸，增0.21萬噸。原口徑64家鋼廠進口燒結粉總庫存1414.62萬噸，增102.05萬噸。燒結粉總日耗53.3萬噸，降0.39萬噸。庫存消費比26.54，增2.1。（資訊來源：Mysteel）
2、據上證報，近五年來，河北供給側結構性改革持續(xù)深化，超額完成六大行業(yè)去產能任務，其中鋼鐵產能由2.39億噸減至1.9億多噸。（資訊來源：上海證券報）
3、截至12日，本周熱軋卷板周度產銷存數據：熱卷產量：297.04萬噸(-4.07/-1.35%)，需求：283.79萬噸(-6.57/-2.26%)，廠庫：80.08萬噸(-2.31/-2.80%)，社庫：228.65萬噸(+15.56/+7.30%)，總庫存：308.73萬噸(+13.25/+4.48%)。（資訊來源：Mysteel）
4、本周螺紋鋼周度產銷存：螺紋產量：237.91萬噸(-9.84/-3.97%)，需求：171.43萬噸(-40.64/-19.16%)，廠庫：497.55萬噸(+60.99/+13.97%)，社庫：173.6萬噸(+5.49/+3.27%)，總庫存：671.15萬噸(+66.48/+10.99%)。（資訊來源：Mysteel）
5、中汽協表示，如果一季度汽車銷量下滑比較嚴重，相關部門會考慮燃油車購置稅減半政策的延續(xù)。（資訊來源：中汽協）
【銅】
1、外媒1月11日消息：印度政府消息人士稱，印度正在探索如何通過收購海外礦山來確保銅和鋰等金屬的供應，作為滿足國內需求增長的努力的一部分。消息人士稱，印度已經在資源豐富的阿根廷確定了一個銅礦和兩個鋰礦，以收購或確保長期租賃。消息人士稱，一個專家小組已經實地考察研究阿根廷的銅礦和兩個鋰礦的技術問題。現在將開始進行商業(yè)評估，這需要大約幾個月的時間。（資料來源：生意社）
2、近日，金川國際財務總監(jiān)黃學斌接受記者采訪時表示，公司位于剛果的高品位銅鈷礦Musonoi項目，將成為公司業(yè)績的嶄新增長點。公司表示，Musonoi礦山已經可以帶來約38.000噸銅的年產量，也能帶來大概年產約7.800噸的鈷產能。（資料來源：長江有色網）
【鋁】
斯洛伐克唯一鋁生產商Slovalco近日表示，盡管已運行70年，但不斷升高的能源價格以致使公司無力負擔余下10臺電解槽的運行費用。Slovalco提醒道，一旦冶煉廠關停，斯洛伐克鋁消費僅能依靠進口獲取。據悉，截止到2022年7月份，Slovalco共有133臺電解槽維持運行，該工廠總計擁有226臺電解槽，年產能17.5萬噸，從2021年開始不斷削減產能。據統(tǒng)計，在滿負荷運轉時，該冶煉廠消耗了Slovalco全部電力生產的8%。（資料來源：長江有色網）
【鋅】
2022年11月，中國鋅精礦進口量449205.51噸，環(huán)比增加14.13%。 從進口國家上來看，中國鋅精礦的進口國主要來自澳大利亞，其占比23.28%，其次是秘魯，占比約19.21%；從進口省份上來看，主要來自廣西壯族自治區(qū)，其占比17.47%，其次是甘肅省，占比約10.28%；從貿易方式上來看，鋅精礦的進口貿易主要是一般貿易和海關特殊監(jiān)管區(qū)域物流貨物的形式。（資料來源：長江有色網）
【鎳、不銹鋼】
1、截至2022年11月，象嶼印尼項目已累計生產不銹鋼超310萬噸，帶動進出口貿易額超100億元，帶動全產業(yè)鏈營收超1000億元。（資料來源：長江有色網）
2、1月11日，格林美表示，2023年，印尼鎳資源項目計劃生產25000噸鎳金屬量的MHP，首次1200噸鎳金屬量的MHP的發(fā)貨計劃在1月15日以前裝船，2023年第一季度計劃出貨5000噸鎳金屬量的MHP。（資料來源：上海有色網）
3、印尼國營礦商安塔姆（Antam）1月3日稱，為其東哈馬黑拉Haltim鎳鐵廠項目配套供應電力的發(fā)電廠已在2022年12月完成了一期15MW的建設，二期75MW的建設計劃在2023年第一季完成，隨后將進入發(fā)電廠和鎳鐵廠的一系列調試階段，Haltim鎳鐵廠可在2023年下半年開始投產運營。截止到2022年11月時，年產能1.35萬噸鎳（鎳鐵中的鎳含量）的Haltim鎳鐵廠的建設已達到了98%。隨著Haltim鎳鐵廠的建成投產，安塔姆的鎳鐵年產能將增加至4.05萬噸鎳。（資料來源：上海有色網）
免責聲明：本綜述只代表分管各品種的研究員的個人意見，不做投資建議，僅供參考，期市有風險，投資需謹慎。
